Възстановяване по нов начин: как Централната банка ще спаси банка Откритие. Възстановяване по нов начин: как Централната банка ще спаси банка Откритие Ще спаси ли Централната банка банка Откритие
Откритие е една от най-големите руски банки. По отношение на активите към 1 юни 2017 г. (почти 2,8 трилиона рубли) тя е на 6-то място. Но намесата на Централната банка на Руската федерация в работата на банката не изненада участниците на пазара. Информация, която Финансово състояниебурканът не е идеален, появи се в напоследъкредовно.
Понижаване
На 3 юли 2017 г. Агенцията за аналитичен кредитен рейтинг (АКРА) присъди на Банка Откритие рейтинг BBB по национална скала, обосновавайки това с факта, че кредитна организацияслабо качество на активите и отрицателно въздействие върху ликвидността от компанията майка.
Клиентите теглиха средства
Клиентите започнаха да теглят средства от банката още преди обявяването на понижението. Така през юни корпоративни клиенти взеха от Откритие над 100 милиарда рубли.
След решението на ACRA изтичането на средства се засили. От 3 юли до 24 август физическите лица са изтеглили 139 милиарда рубли от банката, юридически лица— 389 милиарда рубли, каза Михаил Ковригин, директор на отдела за системно важни кредитни институции на Банката на Русия.
В същото време на 16 август представители на банката заявиха, че по-голямата част от изходящия поток „е планиран и е осигурен от предварително създадения излишък на ликвидност“. Това съобщи за ТАСС управляващият директор на банката Анатолий Предтеченски.
Прекъсвания в обслужването на клиенти
На 5 август FC Otkritie Bank съобщи за технически проблеми в работата на своите банкомати и поддръжката банкови карти. Също така, дъщерното дружество на FC Otkritie, една от първите руски виртуални банки Rocketbank (основана през 2012 г. като мобилно приложение, насърчаване на банкови услуги).
„Някои банкомати в някои региони и някои карти временно не работеха в резултат на повреда на два кабела от работници, извършващи ремонт на площад Смоленская“, се казва на страницата на банката във Facebook. Няколко часа по-късно банкомат мрежата на двете банки беше възстановена.
Основателят на холдинга се върна към оперативното управление
На 7 август основателят на групата Откритие Вадим Беляев след тригодишна пауза се върна в оперативното ръководство, оглавявайки борда на директорите. Това беше още един косвен знак за тежката ситуация в банката.
Беляев е най-големият акционер в Откритие: той притежава 28,61% от акциите на групата.
Пазарните участници предупредиха за проблемите на банката
Това съобщи на 16 август вестник Ведомости Управляващо дружество Alfa Capital предупреди клиентите си в писмо за проблемите, възникнали с четири руски банки, включени в топ 15. „Отваряне“ беше в този списък.
„Продължаваме да получаваме все повече и повече публична и непублична информация за проблеми в цяла група банки ... Има голяма вероятност ситуацията около тях да бъде окончателно решена тази есен“, цитира вестникът писмо от анализатор, който препоръча на клиентите на тези кредитни институции да прехвърлят активи на по-надеждни участници банкова система RF.
След публикацията Alfa Capital Management Company излезе със съобщение, в което се казва, че твърдението за затрудненията на четирите банки е „лично мнение на конкретен анализатор, служител на компанията, не е официална позиция на компанията и не е извършено като част от всякакви официални съобщения до клиенти.“
По-късно Alfa Capital Management Company оттегли писмото от своя анализатор и напълно дезавуира твърденията му.
Банка Откритие тогава не коментира ситуацията.
Централната банка отдавна следи ситуацията в банката
Дейностите на банката бяха свързани с повишени рискове, Централната банка знаеше за проблемите й от дълго време, каза заместник-председателят на Централната банка на Руската федерация Дмитрий Тулин пред репортери на 29 август.
"Група "Открытие" в последните годининарасна много бързо, включително чрез сливания и придобивания. Този процес беше финансиран от пари на заем, като основните рискове бяха поети от банката. Капиталът на банката е явно недостатъчен в сравнение с обема на извършените сделки и поетите рискове от банката. Капиталът на банката, както е публикуван в официалните отчети, изглежда е значително завишен в сравнение с действителните стойности“, каза той.
В резултат на това от 30 август Банката на Русия постави временна администрация в банката Откритие FC като част от мерките за увеличаване финансова стабилносткредитна организация.
„Временната администрация включва служители на Банката на Русия и LLC „UK FCBS“ (управляващото дружество на Консолидационния фонд, контролирано от Централната банка банков сектор- прибл. ТАСС), се казва в изявление на централната банка.
Централната банка на Руската федерация разглежда тази ситуация като положително явление за пазара. „Това е първият случай на използване на новия механизъм за финансово оздравяване на кредитни институции, който влезе в сила през юни“, каза Тулин. „Не става дума за някаква хирургическа операция, чистка на финансова група или Ние като цяло говорим за приемственост в управлението и развитието на банката и групата вече с новия собственик."
Мария Селиванова
Както стана ясно от отчетите на кредитните институции, публикувани от Централната банка за август, оборотът на FC Otkritie Bank с регулатора за подпомагане на ликвидността надхвърли 13 трилиона рубли. В същото време общият дълг на банката към Централната банка към 1 септември достигна 1 трилион рубли. Като цяло от банките, възможни проблемикоито бяха широко обсъждани през август, по-специално Москва кредитна банка(MCB), Promsvyazbank и B&N Bank, негативният информационен фон засегна най-много последните.
В понеделник Централната банка публикува банкови отчети във формуляр 101 към 1 септември. Както следва от разкритата информация, почти целият обем на оборота на Централната банка при еднодневни репо сделки през август се пада на банката Откритие FC - 13 трилиона рубли. от 14,7 трилиона рубли. В края на месеца репо дългът на Откритие към регулатора възлиза на 680 милиарда рубли и още 330 милиарда рубли. отразени в баланса на банката като депозити на Централната банка за срок до 180 дни.
Напълно възможно е това нов инструмент„спешна ликвидна подкрепа“, въведена от Централната банка веднага след нейната намеса в ситуацията с Откритие Банк.
В същото време изтичането на клиентски средства през август възлиза на почти 300 милиарда рубли. Но през юли-август, уточни Централната банка в понеделник, изтичането на средства от банката възлиза на около 700 милиарда рубли.
На 29 август Централната банка обяви мерки за спасяването на ФК Откритие, която по това време беше една от най-големите частни банки. Санирането на банката ще бъде първият опит на реорганизация чрез нов механизъм - Фонд за консолидация на банковия сектор. Предварителният обем на допълнителната капитализация на групата Откритие за възстановяване на дейността, според Централната банка, е 250–400 милиарда рубли. На 15 септември Централната банка обяви, че е одобрила план за реорганизация на банка, който включва допълнителна капитализация и предоставяне на средства на банката за поддържане на ликвидността на кредитната институция.
Очевидно обаче изтичането на клиентски средства от банката е продължило и след 29 август, тъй като регулаторът не е въвел мораториум върху удовлетворяването на вземанията на кредиторите. „Но въвеждането на мораториум не би помогнало, а само би забавило плащанията“, каза Александър Данилов, старши директор за финансовите институции във Fitch Ratings. „В същото време подобно решение значително ще увеличи нервността на пазара, така че е логично че Централната банка избра по-малкото от двете злини и сега замества изтичането на депозити със своята ликвидност.“
Централната банка обаче твърди, че в момента изтичането на депозити от банката е спряло. „Освен това има стабилен приток на депозити в банката от клиенти на частното банкиране, които обикновено са една от най-информираните категории клиенти“, добавиха от пресслужбата на Банката на Русия. „В близко бъдеще можем да разчитаме при започване на приток на средства от други категории клиенти.”
Ситуацията с Bank Otkritie засегна и три други големи частни банки - MKB, Promsvyazbank и Binbank, за чиито проблеми анализаторът на Alfa Capital Сергей Гаврилов предупреди през август. „Ние затворихме лимитите за облигациите на тези банки“, се отбелязва в писмото „Продължаваме да получаваме все повече и повече публична и непублична информация за проблеми в цяла група банки... Има голяма вероятност, че. ситуацията около тях може да бъде окончателно разрешена тази есен, а не след президентските избори в Русия през 2018 г., както мнозина си мислят.
Според отчетните данни на тези банки Binbank и MKB са имали намаление на средствата от публичния сектор (съответно с 12,3 милиарда рубли и 11,1 милиарда рубли), а само Promsvyazbank има приток (+43,4 милиарда рубли).
„От средата на 2017 г. държавните компании започнаха да следят още по-внимателно от преди наличието на високи рейтинги, включително от национални рейтингови агенции - Promsvyazbank и MKB имат такива рейтинги - и включването в списъка на системно важните: през август , само Promsvyazbank“, казва Станислав Волков, ръководител на отдела за валидиране на Expert RA.
Като цяло, съдейки по отчетите, негативната информационна вълна оказа най-болезнено въздействие върху баланса на B&N Bank. „Общият отлив на средства от банката възлиза на около 50 милиарда рубли, от които 40 милиарда рубли са средства от Централната банка и междубанкови заеми, а малко повече от 10 милиарда рубли са средства на клиенти“, изчисли Александър Данилов компенсира, банката трябваше значително да намали куфарчето ценни книжа- с над 80 милиарда рубли, от които над 20 милиарда рубли. отиде за увеличаване на ликвидната възглавница.“
Юлия Локшина, Дмитрий Ладигин
Централната банка въвежда нов стандарт за банките
Банката на Русия публикува проект на директива, която въвежда още един задължителен стандарт за банките - N1.4 (коефициент на финансов ливъридж) с максимално допустима стойност от 3%. N1.4 е задължителен само за банки с универсален лиценз; влиза в сила от 1 януари 2018 г. Стандартът се изчислява като съотношение на основния капитал на банката към сумата на балансовите активи, кредитен рискпо условни кредитни задължения; кредитен риск по сделки с деривати; както и кредитен риск за транзакции, извършени на възвращаемост с ценни книжа, прехвърлени без отписване. „Този стандарт може да ограничи агресивния растеж на банката чрез инвестиции, които се считат за надеждни и следователно не засягат съществуващите стандарти за капиталова адекватност или имат незначителен ефект“, обясни Станислав Волков, ръководител на отдела за валидиране на Expert RA „Въпреки това, ако оценката на качеството на такива активи рязко се влошава (както се случи през 2008 г. с много ипотечни облигации, които имаха най-високи оценки), необходимостта от допълнителен капитал поради големия обем на подобни инвестиции може да се окаже непосилна за банката“, обясни Станислав Волков.
Вероника Горячева
С активи от 2,45 трилиона рубли тя е една от десетте системно значими кредитни институции.
„Банката на Русия реши да приложи мерки, насочени към повишаване на финансовата стабилност на PJSC Bank Финансова корпорация"Откриване" (Москва). Като част от тези мерки се планира Банката на Русия да участва като основен инвеститор, използващ ПариФонд за консолидация на банковия сектор“, пише Централната банка.
В банката е назначена временна администрация, която включва представители на Централната банка и Фонда за консолидация на банковия сектор. Паралелно с това оздравяването на банката ще става с участието на настоящите собственици и управители на банката.
Банката ще продължи да работи както обикновено, като изпълнява задълженията си и сключва нови сделки. Няма мораториум върху удовлетворяването на вземанията на кредиторите. Не се прилага механизмът за конвертиране на средствата на кредиторите в акции (bail-in), отбелязва регулаторът.
Основното е, че банката работи както досега и никой от кредиторите и вложителите няма да пострада, което ще избегне негативното въздействие върху пазара като цяло, отбелязва експертът. В същото време той се затруднява да оцени колко скъпо ще бъде сегашното саниране, тъй като за първи път се използва механизмът чрез новата система за финансово оздравяване.
Междувременно на Московская стокова борсаАкциите на банка Откритие се повишиха след публикуването на съобщението на Централната банка. Към 18:15 московско време цената на акциите на ФК Откритие се повиши с 4,5%. Основният растеж, според графика, започна около 17:30 московско време - след публикуването на информация от Централната банка за реорганизацията на Откритие Банк.
Регулаторът пое „оздравяването“ в свои ръце, в резултат на което в страната ще има още една държавна банкаПристигането на временната администрация в банка ФК Откритие беше безпрецедентен случай - толкова сериозни проблеми, че изискваха реорганизация, се сблъскват за първи път с банка от ТОП-10. Съвсем наскоро Централната банка отне лиценза на една от големите търговски банки, Ugra, въпреки че акционерите декларираха готовността си да санират структурата за сметка на собствени средства. Самите акционери на Otkrytie се обърнаха за помощ към Централната банка, но тук регулаторът реши да поеме спасяването в свои ръце и да действа като инвеститор. Експертите отбелязват, че предвид размера на активите на Откритие, отнемането на лиценза ще доведе до банкова криза, чиито последствия ще трябва да бъдат премахнати за сметка на държавата.
Има няколко причини да спасим Откритие. Първо, банката, за разлика от Ugra, е официално системно важна. Централната банка избира ТОП-10 за трета поредна година по методология, базирана на препоръките на Базелския комитет за банков надзор. Откритие е на пето място през 2017 г., такива банки не са заплашени от отнемане на лиценз, тъй като това представлява реална заплаха за финансовата система. Освен това DIA просто няма пари да плати на всички вложители. Напомняме, че след плащането на 170 млрд. руб. За вложителите на Ugra, която се класира на 27-мо място по отношение на активите, DIA привлече заем от Централната банка. ФК „Открытие“ е на седмо място по размер на активите, банката обслужва 30 хиляди корпоративни клиенти, 165 малки предприятия и около 3,2 милиона физически лица.
"Субективният фактор се дължи на факта, че напоследък отношенията между представители на различни правоприлагащи органи се влошиха. финансов пазар. И един от ударите от самото начало беше в посока Откритие. След като „Угра“ падна, поражението на една от противниковите структури стана очевидно. Тази структура, която временно се оказа аутсайдер, направи всичко възможно да изравни резултата. Откритие се превърна в разменна монета, - казах Доктор по икономика Никита Кричевски.
Изтичането на средства от вложителите на Откритие започна през юни, след като ACRA понижи рейтинга на финансовата структура до ниво "BBB-", което не позволи на банката да привлече пари от недържавни пенсионни фондове и държавни агенции. През юни банката е загубила 100 милиарда рубли, според Михаил Ковригин, директор на отдела за системно важни кредитни институции на Банката на Русия, от 3 юли до 24 август, изтичането на легални и лицавъзлиза на 528 милиарда рубли, като средствата са взети и от резидентни банки. И разпространението на информация за проблеми в банката изигра съществена роля за това. Така паниката беше предизвикана от писмо, изпратено уж от анализатор на Alfa Capital Management Company, което включва Откритие сред проблемните банки. По-късно управляващото дружество оттегли бюлетина и заяви, че той съдържа личното мнение на анализатора, но вече се появи неблагоприятен фон.
„Извършва се информационна атака срещу банката с помощта на поръчкови материали, които следят отблизо случващото се и при необходимост ще предприемат всички необходими мерки., - коментираха представители на Откритие.
В същото време не само „външният враг” създаде проблеми на институцията, но и финансова група, която плаща за агресивен растеж със заеми.
"Този процес беше финансиран със заемни средства и основните рискове бяха поети от банката. Капиталът на банката е явно недостатъчен в сравнение с обема на извършените сделки и поетите рискове от банката. Капиталът на банката, както е публикуван в официалните отчети, изглежда е значително надценен в сравнение с действителната му стойност.“, - каза на брифинга Първият заместник-председател на Централната банка Дмитрий Тулин.
Централната банка отбеляза, че проблеми с капитала са създадени от реорганизацията на Trust Bank през 2015 г. Напомняме, че на Откритие липсваха 127 милиарда рубли. поради факта, че "дупката" в финансова структурасе оказаха повече. Банката се обърна към DIA за допълнителни 50 милиарда рубли.
Централната банка започна да спасява Откритие преди официалното обявяване на реорганизацията, припомня, че отпусна на Откритие, включително без обезпечение, над 300 милиарда рубли Ръководител на отдела за работа с богати клиенти на IC "ZERICH Capital Management" Андрей Хохрин. Тулин нарече заемите „нестандартна мярка за поддържане на ликвидността“ на Откритие:
„Не мога да нарека подкрепата, която централната банка предостави допълнително, в допълнение към стандартните инструменти за рефинансиране, като необезпечено кредитиране, защото имаше някои видове нестандартни обезпечения, които не мога да нарека това необезпечени кредити и депозити инструменти за рефинансиране".
След официалното съобщение за временната администрация, Централната банка говори по-подробно за новия механизъм за реорганизация, използван за Откритие. Банката на Русия, като инвеститор, може да извърши процедурата по възстановяване по-бързо, каза Василий Поздишев, заместник-председател на Централната банка на Руската федерация:
"Считаме, че този механизъм е по-ефективен по две причини: първо, ще бъдат отделени по-малко средства за допълнителна капитализация на банката, отколкото би трябвало да бъдат отделени за преференциален заем, и второ, от управленска гледна точка, Банката на Русия и управляващото дружество FCBS временно ще управляват тази кредитна институция за период от 6 до 8 месеца".
Съдействието за оздравяване на банки вече няма да е безплатно: Централната банка претендира за 75% от акциите, които ще получи чрез Фонда за консолидация на банковия сектор. Ако се открие значителна „дупка“ в капитала на Откритие, регулаторът ще поиска 100%. Освен това инвестициите на Централната банка са изплащаеми. Централната банка не е обявила размера на средствата, които могат да стабилизират банката. Въз основа на косвени предположения за допълнителна капитализация, в резултат на която настоящите собственици ще запазят не повече от 25% от акциите, Централната банка може допълнително да капитализира банката с рекордните 830 милиарда рубли., според инвестиционната компания Freedom Finance.
"Що се отнася до сумата, неправилно е тя да се идентифицира с „дупка“ в капитала, реалният размер на ликвидния дефицит най-вероятно е много по-малък. Притесненията относно въздействието на такъв обем допълнителна капитализация върху парична системада се осъществи, тъй като подобно вливане на средства всъщност е въпрос на пари. Най-вероятно обаче банката ще получи подкрепа не с пари, а с финансови инструменти, които ще бъдат „заключени“ в капитал, като COBR ( купонни облигацииБанка на Русия). Подобна практика беше проведена от Федералния резерв преди осем години; емитирането на пари от 3 трилиона долара не доведе до увеличаване на инфлацията, тъй като парите останаха в банките, които бяха подкрепени.", - казах Началник на руския оперативен отдел фондова борсаГеоргий Вашченко.
Според експерта увеличението на свободната ликвидност на пазара в резултат на спасяването на Откритие няма да надхвърли 100-150 милиарда рубли и това няма да застраши стабилността на националната валута.
Финансовото участие на Централната банка означава, че Откритие ще продължи да работи нормално и ще има още една държавна банка в страната,Хохрин вярва.
"Инвеститорите няма да пострадат. Нито притежателите на облигации, включително подчинените емисии, ще пострадат. Има достатъчно ликвидност както в самата Банка на Русия, така и директно в банковата система, за да се гарантира възстановяването на пълната работа на Откритие заедно с неговите дъщерни дружества и да се предотвратят проблеми в други големи банки и финансови компании. Като цяло в страната има още една държавна банка. По отношение на структурата на активите си Откритие Банк е много подобна на ВТБ, само че в по-малък мащаб. А регулаторът отдавна е запознат с модела VTB. Така че не трябва да очакваме шокове за самото Откритие или за цялата система през следващите месеци", той каза .
След преминаването към Централната банка "Открытие" не може да се нарече държавно, твърди докторът на икономическите науки Никита Кричевски. Акциите няма да принадлежат на държавата, освен това Централната банка най-вероятно ще продаде ценните книжа по-късно.
„Вероятно ще се реализира сценарий, при който Централната банка ще получи 75% от акциите, след като „Откритие“ бъде възстановена, тя няма да се интересува от получаването на друга Сбербанк купена от основателите VTB Group не се интересува от увеличаване на дела си, тъй като банката със сходни бизнес сегменти се справя добре: има банки на дребно"VTB24" и "Банка на Москва", силни инвестиционна компания"VTB Capital" и Пенсионен фонд. Няма смисъл да се придобива абсолютно същият актив поради простата причина, че VTB присъства във всички сегменти. Освен това Rosgosstrakh има нетна загуба от 23 милиарда рубли. според миналата година, а VTB има свои Застрахователно дружество. Не изключвам, че в бъдеще ВТБ може да намали дела си в Откритие“, казва Никита Кричевски.
По-рано в медиите се появи информация за възможно поглъщане на "Открытие" от VTB Group, като беше съобщено, че на ръководителя на VTB24 Михаил Задорновпредлага поста генерален директор на FC. Не съвсем традиционната схема за рехабилитация подкрепя увереността на редица експерти, че след възстановяване „Откритие“ ще премине под крилото на някой голям играч от публичния сектор.
Според Ведомости акциите на банката са собственост на един от основателите Вадим Беляев(28.61%), шеф на надзорния съвет на банката Рубен Аганбегян (7,96%), Александър Мамут(6,67%), IFD група (19,9%), IST група (9,82%). Сред акционерите са NPF Lukoil-Garant и VTB Bank (9,9%).
Ако идването на временната администрация на Централната банка обикновено предизвикваше спад в цените на акциите, то в случая с Откритие ценните книжа, напротив, поскъпнаха след двуседмичен спад, отбелязва Водещ анализатор в TeleTrade Group Анастасия Игнатенко. Вчера акциите успяха да се възстановят до ниво от 1340 рубли, поскъпвайки с 2,36%. Ръстът на оборота беше доста осезаем - пазарът възприема положително временната администрация.
Инвеститорите са нервни, но Откритие успокоява уплашените клиенти.
"Банката ще продължи да работи както обикновено, ще продължи да изпълнява задълженията си и да сключва нови сделки. Депозитите и депозитите се съхраняват в изцялои се обслужват както обикновено. Разчитайки на подкрепата на акционера, представляван от Банката на Русия, Откритие Банк има добри възможностиЗа по-нататъчно развитие “, отговаря представителят на ФК на потребителите на социалните мрежи.
Пресслужбата на "Откритие" не дава официални коментари, банката се ограничи до цитиране на информация от Централната банка за въвеждането на временна администрация. Не беше възможно да се получат допълнителни коментари: телефонът на пресслужбата не отговаряше, а писменото запитване също остана без отговор.
"Rocketbank" (част от групата Откритие): „Можете да проверите вашето заявление и карта - всички операции се извършват и не се очакват промени в работата ви. Сега сте под закрилата на Централната банка.“
Историите на двете банки с корени от Югра наистина са различни, сигурен е Кричевски: няма нужда да се спестяват пари от Откритие след пристигането на Централната банка, така че изтичането на клиентски пари, според неговата прогноза, ще спре.
